Skip to content

Facebook, Google, dan Amazon menuai keuntungan dari pandemi iklan yang melanda

📅 April 22, 2021

⏱️6 min read

Rekor panas periklanan digital tampaknya telah berlangsung hingga kuartal pertama karena perjalanan mulai kembali dan pengeluaran e-commerce terus berlanjut, kata para analis.

Logo Google, Facebook, Instagram, Twitter, Snapchat dan TikTok ditampilkan di layar komputer.

Logo Google, Facebook, Instagram, Twitter, Snapchat dan TikTok ditampilkan di layar komputer. Denis Charlet | AFP melalui Getty Images

Snap akan menjadi yang pertama dari perusahaan internet besar yang didukung iklan yang melaporkan pendapatan pada hari Kamis, sementara Google, Facebook, Pinterest, Twitter, dan Amazon Alphabet akan menyusul minggu depan. Para pemain ini telah melihat keuntungan yang sangat besar karena tren tinggal di rumah tertentu telah disertai dengan perubahan besar-besaran dalam pengeluaran iklan digital.

Analis Bernstein menulis bahwa jika kuartal keempat tahun 2020 adalah “badai sempurna” periklanan digital, maka kuartal pertama 2021, dan mungkin sisa tahun ini, akan menjadi “musim badai”.

“Arus bawah yang mendukung tahun iklan digital yang kuat mencakup siklus peningkatan yang semakin cepat dari gambar ke video, iklan TV yang siap dipilih, dan pembelanjaan merek kembali,” tulis mereka. “Ekspektasi investor untuk laporan 1Q tinggi secara keseluruhan, meskipun bukan tanpa sedikit gangguan menjelang pendapatan.”

Beberapa pemain iklan digital telah memperkirakan dampak dari perubahan privasi Apple, yang mulai berlaku minggu depan, akan berdampak pada kuartal pertama. Analis Bernstein mencatat bahwa “boogeyman IDFA sebagian besar melewatkan 1Q, tetapi peluncuran kebijakan Apple dalam waktu dekat dapat menghambat komentar panduan 2Q dan Q&A manajemen.”

Kuartal tersebut juga menawarkan waktu ketika beberapa konsumen mulai menghabiskan waktu untuk perjalanan atau pakaian kembali ke kantor, sementara yang lain masih terkunci dan masih mencari “gangguan dan pengiriman.”

Analis industri mengatakan mereka telah melihat bukti pertumbuhan iklan digital yang kuat pada kuartal pertama, sebagian karena peningkatan pengeluaran e-commerce yang dibantu oleh pemeriksaan stimulus terbaru. Sementara itu, penelusuran diperkirakan akan terus kembali sepanjang tahun karena merek perjalanan memperluas anggaran.

Tetapi pendapatan perusahaan teknologi yang didukung iklan digital akhir tahun ini juga akan menunjukkan seberapa besar kemungkinan tren tertentu yang membantu mereka melonjak selama pandemi, seperti e-commerce, akan bertahan di masa depan.

Analis Evercore menunjukkan bahwa Juni akan menjadi kuartal pertama yang sulit bagi nama-nama e-niaga dan kemampuan “pemenang Covid” ini untuk mempertahankan pertumbuhan besar akan membantu menentukan apakah ada tarikan permanen ke depan pada permintaan.

Inilah yang dikatakan analis lain tentang pemain teknologi utama yang didukung iklan saat mereka bersiap untuk melaporkan pendapatan kuartal pertama mereka.

Snap

Beberapa analis melihat panduan pendapatan Snap untuk kuartal pertama sebagai konservatif karena manajemen perusahaan sebelumnya mengindikasikan mereka diharapkan untuk mulai melihat beberapa dampak dari perubahan privasi Apple pada kuartal tersebut. Analis JP Morgan mengatakan mereka percaya panduan pendapatan Snap dari pertumbuhan 56% hingga 60% harus terbukti konservatif.

Analis Evercore menggemakan hal itu, mengatakan bahwa pertumbuhan 60% berpotensi konservatif mengingat pemeriksaan saluran positif dan mengingat fakta bahwa perusahaan mengatakan pertumbuhan dapat sejalan dengan kuartal keempat jika momentum berlanjut. Mereka menyebutkan bahwa akuisisi Snap atas Fit Analytics, yang membantu konsumen memilih ukuran pakaian yang tepat saat berbelanja online, konsisten dengan strategi Snap untuk meningkatkan monetisasi secara material menggunakan augmented reality.

“Contohnya termasuk kemitraan Snap dengan Clearly (pengecer kacamata), Levi’s dan Estee Lauder yang semuanya mendapatkan keuntungan dari ‘trialability’ yang diberikan AR secara unik,” tulis mereka. “Meskipun kami yakin FB dan PINS berperan lebih baik di gelombang Social Commerce, kami semakin menghargai potensi SNAP untuk berpartisipasi.”

Analis Wedbush mengatakan bahwa Snap menggandakan jumlah pengiklannya lebih dari dua kali lipat dari tahun ke tahun pada kuartal keempat tahun 2020, menunjukkan titik perubahan untuk Snap saat investasi produk membuahkan hasil. Tapi mereka masih melihat ruang untuk berkembang.

“Snap telah membuat peningkatan materi dalam penawaran e-niaga, tetapi masih dalam tahap paling awal dari apa yang kami lihat sebagai peluang jangka panjang dalam perdagangan sosial, terutama melalui penawaran augmented reality,” tulis mereka.

Facebook

Analis Canaccord Genuity mengatakan mereka mengharapkan seperempat lagi pertumbuhan iklan yang kuat untuk Facebook, sebesar 33% dari tahun ke tahun. Mereka menulis itu akan konsisten dengan ekspektasi manajemen bahwa tingkat pertumbuhan pendapatan iklan akan tetap stabil pada paruh pertama 2021 karena setiap pelonggaran tailwinds e-commerce diimbangi oleh perusahaan yang lebih mudah.

Analis Evercore percaya bahwa 33% tahun ke tahun berpotensi konservatif, dan memperkirakan pertumbuhan tahun ke tahun 35%. “Sebagai catatan tambahan, kami percaya bahwa formasi bisnis kecil yang sangat kuat di AS selama 6 [hingga] 9 bulan terakhir juga telah menjadi pendorong baru yang besar bagi pertumbuhan pendapatan iklan untuk FB,” tulis mereka.

Analis Wedbush baru-baru ini memulai liputan untuk Facebook dengan peringkat netral, mengutip hambatan dari standar privasi yang lebih kuat.

“Kami optimis atas inisiatif perdagangan yang dibangun Facebook ke dalam platformnya,” tulis mereka. “Meskipun kami mengharapkan kekuatan berkelanjutan di area tersebut, rebound di pasar iklan secara keseluruhan, dan pergeseran berkelanjutan menuju integrasi perdagangan ke dalam platform, tetapi juga diimbangi oleh pandangan kami bahwa Facebook adalah yang paling terkena risiko privasi, terutama di sekitar Apple’s. Upaya Transparansi Pelacakan Aplikasi (ATT) yang akan membatasi Pengenal untuk Pengiklan, atau IDFA. ”

Mereka menulis bahwa apa yang telah menjadi keunggulan kompetitif terbesar Facebook dapat berubah menjadi angin sakal jangka pendek karena dunia iklan digital menyesuaikan ulang di sekitar standar privasi baru.

“Kami tidak membuat panggilan tentang kematian Facebook yang akan datang, tetapi percayalah ketika lanskap privasi berubah, mungkin ada keuntungan saham yang lebih relatif dari platform digital yang lebih kecil yang juga memiliki fungsi perdagangan yang kuat,” tulis mereka.

Google

Analis memperkirakan bisnis periklanan Google mengalami kuartal pertama yang kuat, mengingat peningkatan dalam penelusuran dan periklanan merek bersama dengan momentum yang berkelanjutan untuk iklan YouTube.

Analis Bernstein mencatat bahwa YouTube mengakhiri tahun 2020 dengan “catatan fenomenal”, menumbuhkan bisnis iklannya 46% dari tahun ke tahun di kuartal keempat. Dengan peningkatan belanja iklan merek dan keterlibatan pengguna yang kuat, “pesta harus berlanjut di 1Q dan kami memperkirakan tingkat pertumbuhan 50% Y / Y untuk kuartal tersebut”.

“Pasar periklanan TV AS $ 60 [hingga] $ 70 miliar akhirnya siap untuk digital dan pemeriksaan saluran menguatkan hal itu,” tulis mereka. Mereka mengatakan YouTube mungkin berada pada posisi terbaik untuk memanfaatkan pertumbuhan ini, dengan layanan premium seperti YouTube Select dan daya tarik pada penawaran pengiklan yang dapat dibeli di platform.

Analis Canaccord Genuity mengatakan mereka memperkirakan pertumbuhan kuartal keempat Google akan melanjutkan momentum hingga kuartal pertama karena aktivitas konsumen menjadi normal dan peluncuran vaksin kemungkinan mendorong peningkatan minat penelusuran untuk perjalanan. Analis memperkirakan total pertumbuhan pendapatan iklan 24% dari tahun ke tahun.

Analis Evercore juga melihat ekspektasi pertumbuhan pendapatan iklan jalan sebesar 22% dari tahun ke tahun sebagai konservatif. Mereka berharap untuk melihat pertumbuhan pendapatan iklan sebesar 27% dari tahun ke tahun.

“Kami yakin keterpaparan Google terhadap Perjalanan dan pemosisian yang kuat di Lokal (yaitu, toko fisik) akan memberikan penarik untuk pertumbuhan pendapatan iklan di bawah skenario pembukaan kembali,” tulis mereka.

Mereka menambahkan bahwa pertumbuhan penjualan ritel online akan berarti angka positif untuk anggaran iklan e-niaga, yang merupakan vertikal teratas untuk Google. Selain itu, mereka menulis data TSA menunjukkan adanya perubahan volume yang positif dari awal Maret hingga April. Analis Evercore memperkirakan perjalanan telah 10% dan 15% dari pendapatan iklan Google sebelum Covid.

Mizuho mengatakan dalam sebuah catatan bahwa pemeriksaan industri dengan agensi besar menunjukkan pertumbuhan belanja pencarian Google di AS telah dipercepat. Pertumbuhan perjalanan, khususnya, bergerak dari -20% year-over-year pada kuartal keempat 2020 menjadi 5% pada kuartal pertama 2021, kata catatan itu.

Amazon

Analis Evercore mengatakan mereka memperkirakan pertumbuhan iklan Amazon menjadi 64% pada kuartal pertama, datar versus kuartal keempat. Analis Mizuho setuju, mengatakan bahwa pemulihan dalam kategori diskresioner diimbangi oleh kemunduran pada produk-produk penting.

“Meskipun kami mengantisipasi kuartal in-line, Amazon berfokus pada iklan merek tahun ini dengan DSP, atau jaringan Amazon Display,” tulis analis Mizuho. “Potensi tersebut tampak menarik karena Google menghasilkan 20% pendapatan iklan dari jaringan tampilannya.”

Semua mata tertuju pada Amazon tahun ini, yang baru saja memecahkan 10% pangsa pasar iklan AS tahun lalu dan diperkirakan akan terus mengambil bagian. Bisnis iklan Amazon siap untuk terus berkembang jika adopsi anggaran iklan e-commerce tetap stabil.

Pinterest

Pinterest telah menjadi penerima iklan digital lain dari kekuatan dalam e-commerce. Perusahaan terus mengembangkan alat pengiklan dan berekspansi secara global, dan analis Guggenheim mengutip data pihak ketiga yang menunjukkan bahwa perusahaan memiliki momentum yang baik bahkan saat tren tinggal di rumah mulai melambat pada kuartal pertama dan dampak privasi tidak pasti.

“Kami melihat Pinterest sebagai diposisikan secara unik, mengingat niat beli pengguna tingkat tinggi, dan mengantisipasi pengembalian investor yang substansial karena perusahaan semakin memanfaatkan proposisi nilai ini,” tulis mereka.

Analis Bernstein mengatakan mereka memperkirakan pendapatan Pinterest tumbuh 78% tahun-ke-tahun di kuartal pertama, dengan perkiraan pendapatan $ 483 juta.

“Manajemen memandu untuk pertumbuhan pendapatan 70% Y / Y yang rendah untuk kuartal tersebut,” tulis mereka. “Meskipun akun besar selalu dapat memberikan PIN (secara positif atau negatif), kami mendapat umpan balik yang baik dari ekor panjang pengiklan D2C yang terlibat adalah iklan pin yang dapat dibeli. The Shopify integrasi yang pergi hidup tahun lalu juga harus menawarkan sentuhan yang lebih penarik dengan panjang, ekor panjang.”

Indonesia

Di balik kembalinya belanja iklan merek, analis Bernstein memperkirakan Twitter akan mengalahkan panduan tingkat pertumbuhan 16% hingga 29% untuk mencapai 36% tahun-ke-tahun.

Dalam beberapa bulan terakhir, platform tersebut telah meluncurkan produk baru dan berbagi kemajuan pada orang lain, termasuk tes untuk tweet “yang dapat dibeli” dan integrasi dengan Nielsen untuk membantu pengiklan mengukur pemirsa dan hasil pada iklan video Twitter.

“Salah satu pendorong utama perusahaan untuk mencapai hal ini adalah mendiversifikasi basis pendapatan iklannya untuk memasukkan kontribusi yang lebih besar dari tanggapan langsung, dan manajemen kemungkinan akan memberikan pembaruan tentang bagaimana kinerja platform MAP yang dibangun kembali selama beberapa bulan terakhir bersama dengan upayanya untuk menarik lebih banyak UKM ke platform, ”tulis analis Canaccord Genuity. Para analis tersebut memperkirakan pertumbuhan iklan sebesar 29,2% dari tahun ke tahun.

← PrevNext →
  • Powered by Daily Planet News